По стандарту начнем с формы собственности. Третий НПФ на «проверке» и пока с первым пунктом все стабильно. Не стоило ждать иного, но все таки отметим, что НПФ Альянс — акционерное общество (АО). Именно это форма собственности позволяет работать фондам с пенсионными накоплениями россиян.

АО НПФ Альянс

АО НПФ «Альянс» — дочерняя компания Ростелекома. ПАО Ростелеком принадлежит 97,5% акций этого НПФ. Остальные 2,5% наверняка принадлежат аффилированным лицам или иным дочерним компаниям Ростелекома. Состав акционеров НПФ Альянс:

НПФ Альянс, также как и предыдущие два НПФ из нашего списка, основной упор делают на работу с частными и корпоративными добровольными программами (НПО). Это очевидно из данных по количеству клиентов. На конец августа 2023 года в фонде Альянс:

•  67730 договоров негосударственного пенсионного обеспечения (НПО) с 46984 участниками (корпоративными и индивидуальными планами);
• 4444 клиентов (ЗЛ), передавших свои пенсионные накопления в управление данного НПФ (ОПС).

Негосударственные пенсии работников Ростелекома формируются именно в НПФ Альянс. В денежном выражении:

• сумма пенсионных резервов под управлением НПФ Альянс — 12084349 рублей;
• сумма пенсионных накоплений в НПФ Альянс — 1033544 рублей.

Фонд использует услуги следующих управляющих компаний (УК), которые от его лица инвестируют пенсионные накопления и резервы клиентов всех его участников:

Информация о спецдепозитарии, с которым(и) сотрудничает НПФ Альянс отсутствует на официальном сайте фонда. Но есть другая:

Это депозитарии, с которыми НПФ Альянс прекратил сотрудничество.

Во что НПФ Альянс инвестирует средства своих клиентов в 2023 году

Структура инвестиционного портфеля по НПО и ОПС, заявленные НПФ:

По пенсионным накоплениям (ОПС) с рейтингами доверия к бумагам:

Аналогично по пенсионным резервам:

Что ж, данный частный пенсионный фонд не нарушает законодательства РФ относительно того куда они могут инвестировать. И выполняет все предписанные нормы регулятора — ЦБ. По крайней мере именно это отраженно в публичной отчетности этого НПФ. Далее посчитаем насколько эффективна инвестиционная стратегия НПФ Альянса. А точнее, сколько денег фонд принес своим клиентам (ЗЛ) за последние 10 лет.

Доходность НПФ Альянс 2012-2022 гг

Доходность пенсионного фонда Альянс за последние 10 лет выглядит следующим образом:

Чтобы понять, как влияет доходность НПФ на будущие пенсионные выплаты, на примере этих данных посчитаем десятилетний рост суммы накоплений. Так как НПФ ежегодно распределяют на счета своих клиентов доходность (до момента досрочного перехода в другой НПФ), будем считать по принципу сложного процента:

2012 год — предположим, что на счету рандомного клиента НПФ Альянс на этот период было 100 тыс. рублей.

2013 год — 100000+100000 х 7,3% = 107300 рублей.

2014 год — 107300+107300 х 7,5% = 115347,50 рублей.

2015 год — 115347,50+115347,50 х 0% = 115347,50 рублей.

2016 год — 115347,50+115347,50 х 11,7% = 128843,16 рублей.

2017 год — 128843,16+128843,16 х 9,13% = 140606,54 рублей.

2018 год — 140606,54+140606,54 х 7,06% = 150533,36 рублей.

2019 год — 150533,36+150533,36 х 4,4% = 157156,83 рублей.

2020 год — 157156,83+157156,83 х 9,68% = 172369,61 рублей.

2021 год — 172369,61+172369,61 х 6,4% = 183401,26 рублей.

2022 год — 183401,26+183401,26 х 0,3% = 183951,46 рублей.

2023 год — 183951,46+183951,46 х 6,38% = 195687,56 рублей.

Чтобы не было сомнений в верности данных о доходности НПФ Альянс выкладываем ссылку на данные самого фонда с его оф. сайта 👇

Результаты деятельности НПФ по итогу 2014 года:

195687,56 рублей — 100000 рублей (первоначальная сумма накоплений) = 95687,56 рублей — сумма, которую каждому клиенту НПФ Аквилон с каждых ста тыс. рублей заработал за последние 10 лет.

Фактически будущая негосударственная пенсия клиентов увеличилась более чем на 95,7%.

Доходность НПФ Альянс и инфляция

Сравним полученные результаты с ростом инфляции в России за аналогичный период. Это позволит оценить насколько сохранилась покупательская способность пенсионных накоплений клиентов данного НПФ. Иными словами — смог ли НПФ Алмазная осень защитить накопления своих клиентов от обесценивания на дистанции последних десяти лет.

2012 год — исходно 100000 рублей.

2013 год — 100000 +100000 х ( 7,3 — 6,58%) = 100720 рублей.

2014 год — 100720+100720 х (7,5% — 6.45%) = 101777,56 рублей.

2015 год — 101777,56+101777,56 х (0% — 11.36%) = 90215,63 рублей.

2016 год — 90215,63+90215,63 х (11,7% — 12.91%) = 89124,02 рублей.

2017 год — 89124,02+89124,02 х (9,13% — 5.38%) = 92466,17 рублей.

2018 год — 92466,17+92466,17 х (7,06% — 2.52%) = 96664,13 рублей.

2019 год — 96664,13+96664,13 х (4,4% — 4.27%) = 96789,79 рублей.

2020 год — 96789,79+96789,79 х (9,68% — 3.05%) = 103206,95 рублей.

2021 год — 103206,95+103206,95 х (6,4% — 4.91%) = 104744,73 рублей.

2022 год — 104744,73+104744,73 х (0,3% — 8.39%) = 96270,88 рублей.

2023 год —96270,88+ 96270,88 х (6,38% — 11.92%) = 90937,47 рублей.

УВЫ! Уже два их трех, рассмотренных нами, НПФ не смогли сохранить накопления своих клиентов от обесценивая через инфляцию. Получившаяся сумма показывает:

что в 2023 году клиенты НПФ Альянс с каждых ста тыс. рублей могут купить товаров и услуг на 9062,53 рублей меньше, чем в 2012 году. Это показатель того на сколько обесценились каждые сто тыс. рублей за 10 лет под управлением НПФ Альянс.

Инфляция обогнала инвестиционную стратегию данного фонда на дистанции в 10 лет. А фонды должны стараться, как минимум своей доходностью «обогнать» темпы обесценивания денег. А максимум приумножить пенсионный капитал своих клиентов. Иначе зачем нужен «убыточный» НПФ?

Итоги

Не стоит выбирать НПФ, в котором ваши деньги обесцениваются! Тем более это не просто сбережения, это фактически то, на что придется жить после выхода на пенсию. Именно эти суммы должны гарантировать достойную жизнь без работы. А такие НПФ, как Альянс и Аквилон, пока только гарантируют свою деятельность, ее оплату и содержание своих работников. Позволяя пенсионным накоплениям россиян, под их управление, постепенно «растворятся» под гнетом ежегодно растущих цен на товары и услуги в нашей стране.

НПФ Ростелекома — Альянс —  Не рекомендуем!

Ваш пенсионный консультант…

Больше о пенсии в моем Телеграмм Канале — PRO_pensiy